上市公司“前十大”曝基金调仓玄机

2012年08月06日16:17 | 中国发展门户网 www.chinagate.cn | 给编辑写信字号：T|T

关键词：基金持股基金持仓基金公司同类基金大盘宽幅

编者按：随着上市公司半年报披露正酣，基金隐形重仓股逐步浮出水面，在大盘宽幅震荡的背景下，基金公司五巨头最新调仓后谁最得意，谁又最“杯具”？不少上市公司半年报实际业绩与此前预报有明显出入，《证券日报》基金周刊也重点聚焦这些公司，考察重仓基金择股能力有何改善？或许，7月以来的交易时间太短，尚不能判断基金调仓的得与失，但随着时间的累积，其调仓的真正意图会逐一呈现在大家面前。

华夏、嘉实、易方达、南方、广发

基金公司五巨头隐形重仓股现身华夏调仓最失水准

华夏优势三只隐形重仓股烟台冰轮、海翔药业和海信电器7月以来跌幅逾20%，该基金7月以来回报率为-5.66%，排名同类基金业绩榜单倒数18名

上市公司中报已进入了集中披露期，截至8月5日，两市累计309家上市公司公布半年报，前十大股东中有基金现身的193家。

证券市场上最为关注的莫过于巨象基金，《证券日报》基金周刊根据WIND资讯数据统计了华夏、嘉实、易方达、南方和广发五大基金公司偏股基金截至二季度末的持仓动向。

从目前已掌握的数据显示，广发系基金重仓最为成功。17只个股显示其二季末前十大流通股股东中均有广发系基金出没，三季度以来它们平均上涨3.19%，远远跑赢大盘。

基金现身193股“前十大”

扎堆股逆市上涨

《证券日报》基金周刊记者根据WIND数据统计显示，截至8月5日，两市累计309家上市公司公布中报。前十大股东中有基金现身的193家。

309只个股7月以来平均下跌3.91%，有基金参与的193只个股同期却有1.93%的涨幅。其中7月以来涨幅最大的百润股份同期实现上涨63.91%，该公司二季末前十大流通股名单中也现身偏股基金民生加银精选，若持有百润股份数量不变，该基金7月以来累计实现浮盈458万元。

值得注意的是，27只基金扎堆的个股(即基金持股比例超过20%)7月以来平均涨幅为2.76%，同期大盘跌幅为4.16 %。27只个股中，涨幅最高的为红日药业，同期累计涨幅41.55%其中报显示，基金持有红日药业0.26亿股，持股比例31.87%，若持有该股数量不变，截至8月3日收盘，基金累计浮盈2.55亿元。

和红日药业相反，基金持股26.59%的凯美特气7月以来下跌29.21%，若持有该股数量不变，截至8月3日收盘，基金累计浮亏5484万元。数据显示，去年上市的凯美特气今年以来的表现一直不佳，累计跌幅已有36.07 %，基金持续减持，截至去年四季末，基金持股比例为45.35%，今年一季末为30.5%。最新的上市公司中报显示，凯美特气的前三大流通股股东为宝盈系基金，分别为宝盈鸿阳、宝盈泛沿海以及宝盈资源优选。

华夏优势

三只隐形股走势衰

309家公布年报的公司中有44家透露了华夏系基金持仓行踪。同花顺数据显示，44只个股7月以来平均下跌1.67%。

值得注意的是，截至二季度末，华夏红利和华夏优势为华夏系偏股基金中资产净值最大的2只偏股基金，分别为180.5亿元和148.54亿元。其中巩怀志执掌的华夏红利进入了14只个股的前十大，它们7月以来平均下跌2.42%；华夏优势则进入了13只个股前十大，13只个股同期跌幅有5.64%。其中烟台冰轮、海翔药业和海信电器三只个股仅7月以来跌幅就超过了20%。

数据显示，华夏优势7月以来回报率为-5.66%，排名同类基金的倒数18名。华夏红利的跌幅也有4.81%，排名同类基金的倒数13名。

刘天君执掌的嘉实优质和嘉实成长收益截至二季度末资产净值分别为81亿元和50亿元，为嘉实系规模排名前十的基金。数据显示，2只基金现身华策影视和歌尔声学前十大，7月以来2只个股分别上涨18.75%和3.26%。

华策影视中报显示，该公司2012年中期归属上市公司母公司净利润1.06亿元，较上年同期增长32.41%。其前十大流通股股东中，嘉实优质和嘉实成长分别持有556.12万股和227.81万股，为该股的第六大和第十大股东。若持股数量未发生改变，2只基金7月以来分别浮盈1312.44万元和537.63万元。值得注意的是，2只基金7月以来回报率分别为-1.34%和-1.28%，均排名同类基金前1/3。

南方绩优成长

大华股份成其获利秘器

南方基金旗下资产规模排名前二的基金分别为南方成分精选和南方绩优成长，南方成分精选至今未现身任何个股的前十大，南方绩优成长的持股动向却已有暴露，大华股份、碧水源和青龙管业三只个股的前十大流通股股东现身南方绩优。其中大华股份和碧水源7月以来分别上涨17.92%和6.29%，青龙管业同期下跌2.31%。

大华股份中报显示，2012年中期归属上市公司母公司净利润2.29亿元，较上年同期增长75.17%。其前十大流通股股东中，现身5只基金，其中南方绩优为最大的基金股东，截至二季度末，该基金持有1188.62万股，若持股数量未变，7月以来南方绩优浮盈5954.99万元。同期，南方绩优回报率为-0.37%，排名同类基金前1/5。

作为易方达旗下最大的偏股基金易方达价值成长截至二季度末资产净值达175.15亿元，从已经公布的上市公司中报来看，该基金现身了6只个股的前十大。

幸运的是，易方达价值进入了开元投资的前十大，成为该公司最大的基金股东，数据显示，2012年中期归属上市公司母公司净利润0.93亿元，较上年同期增长6.05%。该股也不负众望，7月以来实现涨幅8.74%。

可惜的是，易方达价值现身了另外4只个股均在7月份顺势下跌，其中，西山煤电下跌8.85%，该公司归属上市公司母公司净利润16.56亿元，较上年同期下降11.16%。该基金同样为该公司的第一大基金股东。

潘峰领衔的易方达价值成长7月以来下跌3.1%，排名同类基金的后1/2。

重仓两牛股

广发聚丰7月来浮盈9000万

和上述4家基金公司均不同的是。从已披露的上市公司年报来看，广发系基金进入了17只个股的前十大，17只个股7月以来实现了正收益，涨幅为3.19%，远远跑赢大盘。

易阳方执掌的广发聚丰作为广发旗下最大的偏股基金截至二季度末资产净值接近200亿元，7月以来回报率为0.44%，排名同类基金的前1/10。数据显示，其现身了4只个股的前十大，它们7月以来平均上涨3.36%。

众生药业中报显示，2012年中期归属上市公司母公司净利润0.84亿元，较上年同期增长10.55%。该股并未出现在广发聚丰前十大重仓股名单中，但该股前十大股东名单显示，广发聚丰持有171.61万股，若持股数量不变，7月以来该基金浮盈363.81万元。

此外，兰花科创2012年中期归属上市公司母公司净利润10.96亿元，较上年同期增长46.43%，广发聚丰为最大的基金股东，持有该公司流通股4429.53万股，若持股数量不变，该基金7月以来浮盈8371.8万元。